摘要
【新規(guī)下首份券商分類結(jié)果出爐：29家評(píng)級(jí)上升 29家評(píng)級(jí)下降】中國(guó)證監(jiān)會(huì)官方網(wǎng)站昨日公布了“2017年證券公司分類評(píng)價(jià)結(jié)果”。上證報(bào)記者從權(quán)威渠道獲悉，這是證監(jiān)會(huì)修訂實(shí)施《證券公司分類監(jiān)管規(guī)定》之后，適用新規(guī)則評(píng)價(jià)出的首份券商分類結(jié)果。（上海證券報(bào)）
29家評(píng)級(jí)上升，29家評(píng)級(jí)下降，37家實(shí)現(xiàn)保級(jí)
中國(guó)證監(jiān)會(huì)官方網(wǎng)站昨日公布了“2017年證券公司分類評(píng)價(jià)結(jié)果”。上證報(bào)記者從權(quán)威渠道獲悉，這是證監(jiān)會(huì)修訂實(shí)施《證券公司分類監(jiān)管規(guī)定》(下稱《規(guī)定》)之后，適用新規(guī)則評(píng)價(jià)出的首份券商分類結(jié)果。
新規(guī)下，40家券商獲評(píng)A類，其中11家獲評(píng)AA級(jí)，
中信證券、
海通證券、
廣發(fā)證券、
華泰證券等4家因處罰而在2016年被降為BBB級(jí)的公司今年重歸AA級(jí)梯隊(duì)，而因評(píng)價(jià)期內(nèi)業(yè)務(wù)違規(guī)被立案、被處罰的
西南證券、信達(dá)證券等公司則出現(xiàn)了多達(dá)6檔、5檔的評(píng)級(jí)下降。
40家券商獲評(píng)A類
4公司重歸AA級(jí)梯隊(duì)
公開(kāi)信息顯示，今年全行業(yè)共有129家證券公司參與證券公司分類評(píng)價(jià)，其中32家公司按規(guī)定與其母公司合并評(píng)價(jià)，因此最終參評(píng)券商為97家。
記者統(tǒng)計(jì)分析97家券商的評(píng)價(jià)結(jié)果及相比去年的升降情況發(fā)現(xiàn)，按照修訂后《規(guī)定》評(píng)價(jià)出的分類結(jié)果呈現(xiàn)出如下三個(gè)特點(diǎn)：
一是分類評(píng)價(jià)新規(guī)下，部分大型、綜合風(fēng)險(xiǎn)管理能力強(qiáng)的券商重歸AA級(jí)梯隊(duì)；二是評(píng)價(jià)規(guī)則調(diào)整后，不同公司的分類結(jié)果出現(xiàn)分化，評(píng)級(jí)上升與下降的公司數(shù)量相當(dāng)；三是嚴(yán)監(jiān)管的態(tài)勢(shì)持續(xù)，少數(shù)因違規(guī)被罰的公司評(píng)級(jí)大幅下降。
統(tǒng)計(jì)顯示，今年共有40家證券公司獲評(píng)A類，其中11家獲評(píng)AA級(jí)，其余獲評(píng)A級(jí)。獲評(píng)AA級(jí)的券商分別為：
廣發(fā)證券、
國(guó)泰君安、
海通證券、華融證券、華泰證券、
申萬(wàn)宏源、銀河證券、
招商證券、
中金公司、中信建投、
中信證券。
2016年證券公司分類評(píng)價(jià)的95家參評(píng)券商中，有36家獲評(píng)A類，其中8家獲評(píng)AA級(jí)，28家獲評(píng)A級(jí)。“有過(guò)就有罰、有罰就有降級(jí)”的監(jiān)管要求下，去年中信證券、海通證券、
國(guó)信證券、廣發(fā)證券、華泰證券、
興業(yè)證券6家公司由2015年的AA級(jí)降為BBB級(jí)，
方正證券由A級(jí)降為C級(jí)。
適用新規(guī)后，中信證券、海通證券、廣發(fā)證券、華泰證券4家公司重歸AA級(jí)梯隊(duì)。
另外，有48家券商獲評(píng)B類，9家券商獲評(píng)C類。D類、E類公司空缺。
C類C級(jí)券商中，除2016年被降級(jí)為C級(jí)的方正證券，還包括因業(yè)務(wù)違規(guī)被從之前的A級(jí)連降6檔至C級(jí)的西南證券；獲評(píng)CC級(jí)的信達(dá)證券、新時(shí)代證券與去年相比評(píng)價(jià)分別下降了5檔、4檔；中投證券評(píng)級(jí)也下降4檔，從前一年的A級(jí)直落為CCC級(jí)。
分類規(guī)則調(diào)整
券商評(píng)級(jí)體驗(yàn)冰火兩重天
7月初，證監(jiān)會(huì)發(fā)布實(shí)施了經(jīng)修訂后的《證券公司分類監(jiān)管規(guī)定》(下稱《規(guī)定》)，對(duì)原有規(guī)則作出了五方面調(diào)整，包括：
維持分類監(jiān)管制度總體框架不變，優(yōu)化部分評(píng)價(jià)指標(biāo)；完善合規(guī)狀況評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，完善日常監(jiān)管措施及針對(duì)立案調(diào)查、風(fēng)險(xiǎn)事件的扣分規(guī)則；強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理能力評(píng)價(jià)指標(biāo)體系，更新風(fēng)險(xiǎn)管理評(píng)價(jià)內(nèi)容，提高凈資本加分門檻；優(yōu)化原有市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力指標(biāo)，剔除部分偏離主業(yè)、過(guò)度投機(jī)的業(yè)務(wù)因素影響，增加反映公司綜合實(shí)力、跨境服務(wù)能力等因素的指標(biāo)；逐步提升風(fēng)險(xiǎn)管控能力在分類評(píng)價(jià)中的比重。
業(yè)內(nèi)人士分析，大型券商在公司治理、合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)方面往往做得更早也做得更好，新《規(guī)定》明顯加大了對(duì)券商綜合風(fēng)險(xiǎn)管理能力的考察，因此這些公司在評(píng)分方面也會(huì)具有一定優(yōu)勢(shì)。而證券公司因?yàn)闃I(yè)務(wù)違規(guī)被處罰、被立案的情況，也會(huì)更加立竿見(jiàn)影地體現(xiàn)在當(dāng)年的分類評(píng)價(jià)結(jié)果當(dāng)中。
由于分類評(píng)價(jià)新規(guī)對(duì)原有評(píng)價(jià)指標(biāo)作出調(diào)整，不同公司的評(píng)價(jià)結(jié)果也出現(xiàn)了結(jié)構(gòu)性分化。上證報(bào)統(tǒng)計(jì)顯示，以今年的分類評(píng)價(jià)結(jié)果與去年相比，97家券商中有29家評(píng)級(jí)上升，29家評(píng)級(jí)下降，37家券商實(shí)現(xiàn)保級(jí)。
“升級(jí)”券商中，民生證券升幅最大，從此前的CC級(jí)連升5級(jí)至A級(jí)，海際證券也連升3級(jí)至BBB級(jí)?！敖导?jí)”券商中，西南證券、信達(dá)證券降幅最大，分別從2016年的A級(jí)降低6級(jí)、5級(jí)至C級(jí)和CC級(jí)，恒泰證券、新時(shí)代證券、中投證券也都有4級(jí)的降幅?！氨＜?jí)”券商中，有35家的評(píng)級(jí)在BBB級(jí)(含)以上。
新成立的華菁證券、申港證券首次參與分類評(píng)價(jià)，分別獲評(píng)B級(jí)和BBB級(jí)。
《規(guī)定》明確，證券公司分類結(jié)果不是對(duì)證券公司資信狀況及等級(jí)的評(píng)價(jià)，而是證券監(jiān)管部門根據(jù)審慎監(jiān)管的需要，對(duì)證券公司進(jìn)行的綜合性評(píng)價(jià)，主要體現(xiàn)的是證券公司合規(guī)管理和風(fēng)險(xiǎn)控制的整體狀況。證監(jiān)會(huì)將根據(jù)證券公司分類結(jié)果，對(duì)不同類別的證券商在行政許可、監(jiān)管資源分配、現(xiàn)場(chǎng)檢查和非現(xiàn)場(chǎng)檢查頻率等方面進(jìn)行區(qū)別對(duì)待。
在現(xiàn)行分類體系下，證券公司被分為A(AAA、AA、A)、B(BBB、BB、B)、C(CCC、CC、C)、D、E等5大類11個(gè)級(jí)別。A、B、C三大類中各級(jí)別公司均為正常經(jīng)營(yíng)公司，D、E類公司分別為潛在風(fēng)險(xiǎn)可能超過(guò)公司可承受范圍，及被依法采取風(fēng)險(xiǎn)處置措施的公司。
2017年各證券公司分類結(jié)果如下(按公司名稱拼音順序排序)：
序號(hào)公司名稱2017年級(jí)別序號(hào)公司名稱2017年級(jí)別序號(hào)公司名稱2017年級(jí)別
1愛(ài)建證券CC34
國(guó)泰君安AA66申港證券BBB
2安信證券A35國(guó)信證券A67
申萬(wàn)宏源AA
3北京高華A36
國(guó)元證券A68世紀(jì)證券BB
4渤海證券A37海際證券BBB69首創(chuàng)證券B
5財(cái)達(dá)證券BBB38海通證券AA70
太平洋A
6財(cái)富證券BB39恒泰證券CCC71天風(fēng)證券A
7財(cái)通證券A40紅塔證券A72萬(wàn)和證券BB
8長(zhǎng)城國(guó)瑞B(yǎng)B41宏信證券CCC73萬(wàn)聯(lián)證券BBB
9長(zhǎng)城證券BBB42
華安證券A74網(wǎng)信證券B
10
長(zhǎng)江證券A43華寶證券BBB75五礦證券BB
11川財(cái)證券B44華創(chuàng)證券BB76
西部證券BBB
12大通證券BBB45華福證券A77西南證券C
13大同證券BB46華金證券CCC78湘財(cái)證券BBB
14德邦證券BB47華菁證券B79新時(shí)代CC
15
第一創(chuàng)業(yè)BBB48華林證券A80信達(dá)證券CC
16
東北證券BBB49華龍證券BBB81興業(yè)證券BBB
17
東方財(cái)富BBB50華融證券AA82銀河證券AA
18
東方證券A51華泰證券AA83銀泰證券BBB
19東海證券A52華西證券A84英大證券BBB
20東莞證券A53華鑫證券BBB85
招商證券AA
21
東吳證券A54華信證券BB86
浙商證券A
22
東興證券BBB55江海證券BBB87中航證券BB
23方正證券C56金元證券BBB88中金公司AA
24
光大證券A57九州證券B89中山證券BBB
25廣發(fā)證券AA58開(kāi)源證券BB90中泰證券A
26廣州證券A59聯(lián)儲(chǔ)證券BBB91中天證券BBB
27國(guó)都證券BBB60聯(lián)訊證券B92中投證券CCC
28
國(guó)海證券B61民生證券A93中信建投AA
29
國(guó)金證券A62南京證券A94中信證券AA
30國(guó)開(kāi)證券A63平安證券A95中銀國(guó)際A
31
國(guó)聯(lián)證券BBB64瑞銀證券BBB96中郵證券BBB
32國(guó)融證券BB65
山西證券B97
中原證券A
33國(guó)盛證券BBB
