對理財有興趣的童鞋，一定對定投、復(fù)利不陌生。理財?shù)某醪诫A段就是關(guān)于定投與復(fù)利產(chǎn)生的驚為天人的收益。在學(xué)習(xí)完一定的理財知識后，想制定自己的理財計劃，就涉及到計算定投后復(fù)利產(chǎn)生的收益如何的問題。

市面上這類型的計算器也有很多，但是每次計算都得搜索也很麻煩。既然Excel中有現(xiàn)成的公式可以使用，我們何不稍微花幾分鐘時間學(xué)習(xí)學(xué)習(xí)呢？以后想計算收益，直接找到自己做的表格輸入相關(guān)數(shù)據(jù)就一目了然啦。

一、定投復(fù)利計算終值

當(dāng)我們計劃每個月定期存入一定數(shù)額的錢來進(jìn)行理財?shù)臅r候，我們想知道這樣堅持一定時間后，獲得的收益如何，這個就屬于定投復(fù)利計算。

這里，我們需要使用Excel中的FV函數(shù)。

雙擊D2單元格，輸入=FV后，按回車鍵，Excel自動填充圓括號，并顯示公式中每個變量的含義。

公式=FV(利率,支付總期數(shù),定期支付額,[現(xiàn)值],[是否期初支付])

我們詳細(xì)解釋公式中每個變量的具體含義以及如何使用。

1. 利率：計算按月定投就是月利率，即年利率/12；計算按年定投就是年利率；計算按周定投就是周利率，即月利率/4。一般大家常采用的方法是月定投。
2. 支付總期數(shù)：計算按月定投就是支付總的月數(shù)，即年數(shù)*12；計算按年定投就是年數(shù)；計算按周定投就是支付總的周數(shù)，即月數(shù)*4。
3. 定期支付額：計算按月定投就是每月定期投入的錢數(shù)；計算按年定投就是每年定期投入的錢數(shù)；計算按周定投就是每周定期投入的錢數(shù)。注意：支付額是負(fù)數(shù)
4. 現(xiàn)值：期初一次性投入的錢，默認(rèn)0，可不填。
5. 是否期初支付：默認(rèn)0，即每期的期末支付，如年末、月末、周末支付，可不填；1表示每期的期初支付，如年初、月初、周初支付，必須填。

假設(shè)小麗每個月月初定投1000元，堅持定投20年，平均年化率是12%，20年后小麗可以獲得多少錢？

• 由于小麗是按月定投，利率就是月利率即12%/12；支付總期數(shù)是20*12；定期支付額是-1000；現(xiàn)值是0；期初支付，所以為1。設(shè)置如下圖所示。

注意：定期支付額是負(fù)值！小麗最后獲得的收益為：

接近100萬！看來，定投+復(fù)利的效果真的是杠杠的！

二、從目標(biāo)收益倒推定投額

當(dāng)我們制定了目標(biāo)收益，N年后達(dá)到某個收益例如100萬，我們迫切地想知道每月需要定投多少錢就可以實現(xiàn)這個目標(biāo)。

這里，我們需要用到的是Excel中的PMT函數(shù)。

雙擊I2單元格，輸入=PMT后，按回車鍵，Excel自動填充圓括號，并顯示公式中每個變量的含義。

公式=PMT(利率,支付總期數(shù),現(xiàn)值,[終值],[是否期初支付])

其中，第1、2、3、5跟FV函數(shù)中的變量含義是一樣的，我們這里只解釋第4項。終值即我們的目標(biāo)收益本息總和，為負(fù)數(shù)。

假設(shè)小麗計劃20年后獲得100萬元，平均年化率是12%，那么小麗每個月需要定投多少錢？

• 由于小麗是按月定投，利率就是月利率即12%/12；支付總期數(shù)是20*12；現(xiàn)值是0；終值是-1000000，期初支付，所以為1。設(shè)置如下圖所示。

注意：終值是負(fù)值！小麗每月需定投：

想要20年后擁有100萬，只需要每月定投1000.85元，是不是瞬間很有信心呢？

三、如何計算不定期年化收益率？

如果我們想計算從A時間買入某只股票，到B時間賣出這只股票，我們獲得的年化收益率是多少，就需要用到Excel中的XIRR函數(shù)。

雙擊Q4單元格，輸入=XIRR后，按回車鍵，Excel自動填充圓括號，并顯示公式中每個變量的含義。

公式=XIRR(現(xiàn)金流，日期流，[預(yù)估值])

我們詳細(xì)解釋公式中每個變量的具體含義以及如何使用。

1. 現(xiàn)金流：指一段時間內(nèi)投資金額的情況。
2. 日期流：指一段時間。
3. 預(yù)估值：默認(rèn)空，不用填。

假設(shè)小麗在2015年3月15日、2015年6月15日和2015年7月10日買賣了一只股票，那么小麗此次能獲得的收益是多少呢？

備注：現(xiàn)金流：買入的時候總花費是股票總額+手續(xù)費，因為是花費所以是負(fù)值；賣出的時候收到的實際本息和是股票總額-手續(xù)費，因為是收入所以是正值。

公式=XIRR(P2:P4,K2:K4)

設(shè)置如下圖所示。

小麗此次操作的收益率為：

也就是157%！太驚人了！

四、總結(jié)

文中通過三小節(jié)，介紹了如何計算定投復(fù)利終值、從目標(biāo)收益倒推定投額以及不定期年化收益率。大家可以自己做好表格，需要的時候填入自己的信息即可，很方便。