在企業(yè)年報(bào)審計(jì)中，注冊(cè)會(huì)計(jì)師運(yùn)用財(cái)務(wù)比率判斷假賬，辨別財(cái)務(wù)欺詐，分析審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)，尋求詳查線索，不失為一種好方法。
造假的動(dòng)機(jī)與手段
企業(yè)年報(bào)造假的動(dòng)機(jī)不盡相同，或是源于業(yè)績(jī)考核的壓力，或?yàn)榱巳〉眯刨J資金，或發(fā)行股票和債券。
制造假賬的手段不外乎以下幾種：違反法律惡意造假，偽造會(huì)計(jì)原始憑證，偽造合同，虛増銷售收入；利用非常損益、關(guān)聯(lián)交易或報(bào)表性重組等所謂“高明”的手段，形成虛假業(yè)績(jī)；鉆會(huì)計(jì)政策空子，操縱利潤(rùn)，粉飾報(bào)表；用低劣的手段制偽造報(bào)表。
如何甄別假賬？我們首先要計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債率、毛利率和應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率等指標(biāo)，分析其償債能力、盈利能力和營(yíng)運(yùn)能力，觀察其是否正常。進(jìn)而，對(duì)其異常的原因進(jìn)行分析，究竟是客觀的還是人為的。
資產(chǎn)負(fù)債率
資產(chǎn)負(fù)債率是衡量企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和償債能力的重要比率，一般來說50%-60%較為適當(dāng)。而銀行和信用社對(duì)企業(yè)進(jìn)行資信評(píng)估及信貸決策時(shí)，一味追求較低的資產(chǎn)負(fù)債率，企業(yè)為了取得貸款，就想方設(shè)法降低資產(chǎn)負(fù)債率，結(jié)果必然是虛漲資產(chǎn)，隱匿負(fù)債，做假賬和假表。
在審計(jì)中，我們將本年末的資產(chǎn)負(fù)債率與上年末及本年各月的資產(chǎn)負(fù)債率相比較，便能發(fā)現(xiàn)問題。如某公司年報(bào)的資產(chǎn)負(fù)債率為35%，而年中各月的資產(chǎn)負(fù)債率則保持在60%左右，由此判斷年報(bào)可能有假。
審查結(jié)果是該公司一方面虛構(gòu)了應(yīng)收賬款和存貨，另一方面隱瞞了職工集資款。
流動(dòng)比率、速動(dòng)比率和即付比率是反映企業(yè)短期償債能力的指標(biāo)。債權(quán)人認(rèn)為：流動(dòng)比率應(yīng)在200%-500%，速動(dòng)比率大于100%，即付比率越大越好。除銀行要求外，企業(yè)不愿意將資金放在收益較低的流動(dòng)資產(chǎn)上。中小企業(yè)在資金的使用上更是短貸長(zhǎng)投，資金鏈?zhǔn)志o張。一般情況下，年審時(shí)不一定要費(fèi)力分析這些指標(biāo)。
利潤(rùn)率
利潤(rùn)率是衡量企業(yè)經(jīng)營(yíng)成果和盈利能力的重要比率，實(shí)際工作中多運(yùn)用毛利率、成本費(fèi)用利潤(rùn)率和資本金利潤(rùn)率。債權(quán)人（銀行）一般要求毛利率不低于同行業(yè)水平，資本金利潤(rùn)率不低于同期存款利息水平。不同行業(yè)的毛利率懸殊較大，高的達(dá)50%—60%，低的才4%—5%。
但對(duì)于一個(gè)可持續(xù)發(fā)展的企業(yè)來說，毛利率必須保持在一個(gè)穩(wěn)定的數(shù)值，如果忽高忽低肯定有原因。去年審計(jì)某水泥企業(yè)，明知三季度受鄰省減排限產(chǎn)影響，每噸水泥的價(jià)格由300元猛漲至450元，經(jīng)測(cè)算月毛利率沒有變化，原因在于該水泥企業(yè)在制造利潤(rùn)均衡化。
某上市公司年報(bào)資料顯示，飲料產(chǎn)品的毛利率高達(dá)46%，而同樣生產(chǎn)飲料的其他公司毛利率在20%至30%之間，這種低附加值的產(chǎn)品，奇高的毛利率難以令人信服，結(jié)果這家公司做假被查處。
注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)該了解不同行業(yè)的毛利水平，如果被審計(jì)企業(yè)毛利率大大超過同行業(yè)平均水平，就應(yīng)謹(jǐn)慎對(duì)待，追加審計(jì)程序。因?yàn)樘撛鍪杖?，并無相應(yīng)的成本費(fèi)用發(fā)生，必然導(dǎo)致高毛利率。
在分析毛利率的同時(shí)，要計(jì)算主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)占利潤(rùn)總額的比率，如果這一比率過小，不但給人喧賓奪主的感覺，更有操縱利潤(rùn)之嫌，用非經(jīng)常性損益支撐的業(yè)績(jī)，只能是曇花一現(xiàn)。
另將支付的增值稅款與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入對(duì)比，其比率應(yīng)在4%—6%之間，過低可能虛構(gòu)收入。
應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率
應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率是反映企業(yè)營(yíng)運(yùn)能力的重要比率。
一般要求應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率高于300%，存貨周轉(zhuǎn)率高于100%，由于市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，企業(yè)保持一定的賒銷以擴(kuò)大銷售是很正常的，但該指標(biāo)過高過低的話，注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)該引起警惕。
如果該比率過低，對(duì)該公司銷售收入的真實(shí)性就應(yīng)有所懷疑，有可能是關(guān)聯(lián)交易產(chǎn)生的虛假銷售收入。也可能是應(yīng)收賬款回收不力，長(zhǎng)期掛賬。
同樣，該比率過高也不可信，有可能惡意虛構(gòu)銷售收入。在現(xiàn)代信用經(jīng)濟(jì)條件下，數(shù)額巨大的銷售不可能都是在“一手交錢，一手交貨”的自然經(jīng)濟(jì)狀態(tài)下完成的。
另外，我們還可計(jì)算經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量與凈利潤(rùn)比，或用每股現(xiàn)金凈流量與每股收益比。比率大于1，說明企業(yè)經(jīng)營(yíng)周轉(zhuǎn)正常，若該指標(biāo)過低，說明利潤(rùn)含金量不高。
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